56-åringen erstatter tyskeren Berti Vogts. Smith har dermed fått den store oppgaven å få skikk på det skotske landslaget, som slet under Vogts og har en lang serie med dårlige resultater bak seg.
Smith underskrev torsdag en kontrakt på fire år med Det skotske fotballforbundet, og overtar offisielt ansvaret fra 1. januar 2005. Han er klar over at det er en tøff oppgave han påtar seg.
- Skottland har nok ikke lenger de individuelle kvalitetene vi har hatt før, innrømmet han på en pressekonferanse torsdag. Smith sa at han tror at et godt samhold i troppen har mye å bety om laget kan oppnå suksess.
Første svenneprøve for den ferske landslagssjefen blir bortekampen mot Italia i mars. På tross av tabellsituasjonen der Skottland ligger nest sist i Norges VM-kvalifiseringsgruppe har ikke Smith gitt opp håpet om å komme til VM.
- Det verste ville være å bare klare ett poeng på de to hjemmekampene vi har. Skal vi ha noe håp om kvalifisering må vi vinne hjemmekampene våre. Og selv om Italia selvsagt er favoritter skal det ikke mer til at de taper en eller to kamper før muligheten er der, sa en optimistisk Smith.