DnB NOR vil hente inn 14 milliarder

DnB NOR-aksjen startet i dag med en sterk oppgang.

- Aksjeemisjonen er støttet av DnB NORs tre største aksjonærer, som samlet eier 48 prosent av banken, sa konsernsjef Rune Bjerke under en pressekonferanse i dag tidlig.

Utvidelsen på 14 milliarder kroner fører blant annet til at banken får mer penger å låne ut, la han til.

NRKs økonomikommentator Steinar Mediaas forklarer DnB NORs avgjørelse med at kravene til bankenes egenkapital har blitt skjerpet.

- Vi så hvor sårbart dette var under finanskrisen. For å illustrere kan man se for seg at for hver 100-lapp banken låner ut i Norge, så har den bare 5 kroner selv. Den må altså låne inn betydelige summer for å kunne låne ut. Det var dette som ble dramatisk under finanskrisen. Nå har kravene til egenkapital steget, og bankene må ha mer, sier Mediaas.

Også SpareBank 1 SR-Bank styrker egenkapitalen med 1,2 milliarder.

- Vanskeligere å gjennomføre tidligere

DnB NOR-sjefen understreker at det ikke har skjedd noe nytt som svekker økonomien til banken den seneste tiden.

- Vi holder fast på ambisjonen om å levere et driftsresultat før skatt og avskrivninger på tap i 2010 på 20 milliarder kroner. Forøvrig er det ingenting som tilsier at det har inntruffet noe rundt oss som bidrar negativt til vår evne til å nå ambisjonene og målene vi tidligere har signalisert.

Han forklarer tidspunktet for emisjonen på følgende vis:

- Det var en riktig beslutning å ikke hente inn kapital i den perioden markedet var på sitt mest depresive. I den perioden ville det for mange også vært betydelig vanskeligere å bidra i en slik emisjon, sier Bjerke.

Regjeringen er positiv

Nærings- og handelsdepartementet opplyser at regjeringen er positiv til å delta i emisjonen og at det i løpet av kort tid vil legges fram forslag for Stortinget om at staten skal delta med sin forholdsmessige andel i egenkapitalutvidelsen.

Det innebærer at staten vil betale rundt fem milliarder kroner dersom Stortinget sier ja. Dermed opprettholdes den statlige eierandelen på 34 prosent i selskapet.

– Regjeringen stiller seg positiv til styrets forslag om en emisjon i DnB NOR med fortrinnsrett for dagens aksjonærer, sier nærings- og handelsminister Sylvia Brustad (Ap).

Hun anser emisjonen som et sunt tegn både for selskapet og markedet.

- Banken må hente mer egenkapital for å møte økte krav til egenkapital for å låne ut penger og for å hjelpe bedrifter som langt fra er ute av finanskrisen, sier Brustad.

– Emisjonen vil styrke kjernekapitaldekningen i selskapet og øke bankens finansielle robusthet på en måte som gir like muligheter for alle aksjonærer til å delta, fortsetter hun.

Regjeringen tar forbehold om at Stortinget gir sitt samtykke til emisjonen og at emisjonsvilkårene er akseptable.

Gjennomføres i desember

Det forventes at en fullmakt fra Stortinget vil være på plass i siste halvdel av november. DnB NOR vil så innkalle til en ekstraordinær generalforsamling som forventes å bli arrangert like etter Stortingets godkjennelse. Tegningsperioden vil starte like etter dette, og det forventes at emisjonen vil være gjennomført innen midten av desember.

Både Sparebankstiftelsen DnB NOR og Folketrygdfondet støtter emisjonen og har inngått avtaler om å garantere og tegne seg for sine forholdsmessige andeler på henholdsvis 10 og 3,8 prosent.