Obaidi ble drept av terrorister, meldte den statlige kringkastingsstasjonen al-Iraqiya onsdag formiddag.
Stasjonen kunne ikke oppgi andre detaljer om drapet, som skjedde bare timer etter at påtalemyndigheten i saken mot Saddam hadde lagt ned påstand om dødsstraff.
Den tidligere diktatoren og sju av hans medarbeidere er tiltalt for å ha stått bak drapene på 148 sjiamuslimer i byen Dujail nord i Irak i 1982. De ble drept som hevn for et mislykket attentat mot Saddam.